Bitkoin bikovi, ne zaboravite smanjiti kada ste u nedoumici

Autor Omkar Godbole (Sva vremena ET osim ako nije drugačije navedeno)

Kriptotržište nastoji održati bikovski zamah izazvan američkim izvješćem o CPI-ju od srijede, koje se poklopilo s procjenama i otvorilo put za još jedno smanjenje stope Federalnih rezervi sljedeći tjedan.

BTC je ponovno osvojio 100.000 dolara, a ether ponovno gleda na 4.000 dolara. Brojnim tokenima, uključujući AAVE i LINK, trguje se 10% više zahvaljujući akumulaciji novčanika povezanih s World Liberty Financialom, projektom koji podržava obitelj novoizabranog predsjednika Donalda Trumpa.

Ključno pitanje sada je hoće li uspon BTC-a biti dugotrajan. Moglo bi biti, zahvaljujući dosljednoj cjenovnoj premiji bitcoina na Coinbaseu u usporedbi s globalnim burzama i zdravijim razinama poluge na širem tržištu. Međutim, povećanje može biti ograničeno ako indeks proizvođačkih cijena pokazuje veću inflaciju u pripremi.

“Svako pozitivno iznenađenje – i ono što to znači za objavu temeljnog PCE deflatora sljedećeg petka – moglo bi se pokazati manjim pozitivnim u dolaru”, rekao je ING.

Za naznake o tome je li 100.000 dolara glavni vrh, moj savjet je jednostavan: ako ste u nedoumici, smanjite prikaz.

Na 100 000 USD, godišnja tromjesečna BTC fjučers baza na glavnim burzama kreće se oko 15%, daleko ispod više od 30% zabilježenih na vrhuncu tržišta bikova 2021. godine. To je znak da je dobit potaknuta istinskom kupnjom na promptnom tržištu, koja je dugotrajnija od spekulativnih trzaja vođenih polugom.

Smanjivanje također dovodi drugu polovicu 2021. u okvir. Tada su studenti u svojim kasnim tinejdžerskim godinama diljem svijeta trgovali tokenima kao što su DOT, SOL, ETH i drugim kriptovalutama bez ikakvog znanja o njihovoj upotrebi.

To je također kada je bikovsko tržište dostiglo vrhunac.

Brzo naprijed do sada, a glavna ulica je tiha na kripto. Sjetite se što je Leonardo Di Caprio rekao u Vuku s Wall Streeta: “Dok o tome pročitate u The Wall Street Journalu, već je prekasno.”

Ako to nije dovoljno, prekretnica od 100.000 dolara također je obilježena porastom institucionalnog sudjelovanja i aktivnim lobiranjem kripto zajednice za povoljno regulatorno okruženje.

Govoreći o nastavku tržišta bikova, čini se da je ether spreman prijeći iznad 5000 dolara jer rastuća aktivnost na lancu troši više tokena, smanjujući ponudu na tržištu, prema CryptoQuantu.

“Prema ostvarenoj cijeni ETH-a—prosječnoj cijeni po kojoj su vlasnici kupili svoj ETH—trenutačna gornja granica za cijenu ETH-a iznosi oko 5,2 tisuće dolara”, rekla je tvrtka za CoinDesk.

Bikovski izgledi za ether općenito se smatraju dobrim vijestima i za druge altcoine, iako je, prema Delphi Digitalu, ponuda tokena “prevelika”, zahvaljujući projektima poput pump.fun. Rezultirajuća neravnoteža između potražnje i ponude čini pronalaženje alfe mnogo većim izazovom u sektoru altcoina. Budite oprezni!

Što gledati

• Kripto:
  • 13. prosinca: Nasdaq najavljuje svoje godišnje promjene indeksa Nasdaq-100. Očekuje se da će biti dodan MicroStrategy (MSTR), najveći svjetski korporativni posjednik bitcoina.
  • 18. prosinca: CleanSpark (CLSK) Q4 FY 2024 zarada. EPS procjena -0,18 USD u odnosu na prethodni -1,02 dolara.
• Makro
  • 12. prosinca, 8:15: Europska središnja banka (ECB) objavljuje svoju odluku o monetarnoj politici (tri ključne kamatne stope), nakon čega slijedi konferencija za novinare u 8:45
    • Kamatna stopa depozita Procj. 3,0% u odnosu na prethodni 3,25%.
    • Kamatna stopa operacija glavnog refinanciranja Procj. 3,15% u odnosu na prethodni 3,4 posto.
    • Marginalna kamatna stopa za kredit Pret. 3,65%.
  • 12. prosinca, 8:30: Ministarstvo rada SAD-a objavljuje Tjedno izvješće o zahtjevima za osiguranje u slučaju nezaposlenosti za tjedan koji je završio 7. prosinca. 220K u odnosu na prethodni 224K.
  • 16. prosinca, 9:45: Objavljeni su prosinački S&P Global Flash američki PMI podaci. Kompozitni PMI Pret. 54.9.

Token Događaji

• Glasovi i pozivi za upravljanje
  • EigenLayer će implementirati Rewards v2 nadogradnju na Holesky testnetu nakon glasovanja o upravljanju. Stakeri i operateri mogu prikupiti više nagrada odjednom, štedeći na transakcijskim troškovima.
  • Moonriverov prijedlog MR64 ispunjava kvorum i nadogradio bi tokenomiku preusmjeravanjem 80% inflacije tokena u riznicu za financiranje rasta i operacija ekosustava.
  • Synapse stavlja SIP-41 na glasovanje i predlaže otkup SYN tokena u iznosu od 3,5 milijuna dolara tijekom tri mjeseca. Glasovanje je trenutno u tijeku.
• Otključava
  • Axie Infinity otključava 815.000 AXS-ova, vrijednih 6 milijuna dolara po trenutnim cijenama, u 8:10 ujutro

Konferencije:

Token Talk

Autor Shaurya Malwa

Token AI agenta oblikovan prema rizičnom fondu a16z preokrenuo je vodeću kozu sektora (GOAT) i postao najcjenjeniji u svojoj kategoriji.

Ai16z, fond temeljen na trgovačkim signalima temeljenim na umjetnoj inteligenciji, prešao je tržišnu kapitalizaciju od 850 milijuna dolara kako bi preokrenuo GOAT, koji je u listopadu pokrenuo sektor agenata umjetne inteligencije. Nositelji AI16Z tokena iznose ideje “AI Marcu”, AI agentu po uzoru na Andreessen Horowitz (a16z) partnera Marca Andreessena, kako bi utjecao i predložio odluke o ulaganju.

Fond drži više od 10 milijuna dolara od 30.000 jedinstvenih “partnera”, podvig koji je postigao u nešto više od mjesec dana otkako je pušten u rad.

Cijena AI16Z porasla je 77% u proteklih sedam dana i više se nego utrostručila u proteklih 14 dana, pokazuju podaci CoinGecko. To je više od GOAT-a i drugih tokena agenta umjetne inteligencije koji funkcioniraju isključivo kao memeovi ili online chatbotovi.

Radnja pokazuje razvoj tržišnih preferencija prema projektima koji nude zabavnu vrijednost i opipljivu korisnost — gdje bi tehnički projekti maskirani kao memei mogli nastaviti privlačiti veću potražnju u nadolazećim mjesecima.

“$ai16z flipping $goat veliki je signal za sektor agenta umjetne inteligencije”, napisao je kripto trgovac @Defi0xJeff u X objavi. “To pokazuje kako nova generacija agenata napreduje puno bržim tempom od stare garde. Ovo je pozitivno ne samo za $ai16z nego za cijeli ekosustav.”

Pozicioniranje derivata

• Strukture uvjeta implicirane volatilnosti BTC-a i ETH-a oštro su se povećale usporedo s rastom cijena.
• Callovi su postali skuplji od putova jer je povratak BTC-a iznad 100.000 dolara smanjio strahove od dugotrajnog povlačenja.
• Sudionik na tržištu kupio je veliki kalendarski raspon kupnjom 110K$ strike call-a koji istječe 3. siječnja dok je prodao $100K Call-a koji istječe 27. prosinca. Strategija ima za cilj profitirati od pada cijene u 27. siječnja, dok je zaštićena od upside volatility eksplozija.
• U ETH-u, značajna trgovina bila je bull call spread na 4300$ i 4500$.

Tržišna kretanja:

• BTC je porastao za 3,64% od 16:00 ET u srijedu na 100 599 USD (24 sata: +2,05%)
• ETH je porastao za 6,9% na 3.921,91 USD (24 sata: +5,41%)
• CoinDesk 20 porastao je 2,14% na 3.905,81 (24 sata: +5,52%)
• Prinos od ulaganja u eter pao je za 30 bps na 3,17%
• Stopa financiranja BTC-a je 0,01% (10,95% godišnje) na Binanceu

• DXY je nepromijenjen na 106,63
• Zlato je poraslo za 0,49% na 2747,10 USD/oz
• Srebro je poraslo za 1,47% na 33,04 USD/oz
• Nikkei 225 zatvorio je +1,21% na 39.849,14
• Hang Seng je zatvorio +1,2% na 20.397,05
• FTSE je porastao za 0,25% na 8.322,22
• Euro Stoxx 50 je nepromijenjen na 4.962,71
• DJIA je u srijedu zatvorio -0,22% na 44.148,56
• S&P 500 je zatvorio +0,82% na 6.084,19
• Nasdaq je zatvorio +1,77% na 20.034,89
• S&P/TSX kompozitni indeks zatvoren +0,6% na 25.657,70
• S&P 40 Latin America zatvorio je +1,55% na 2398,16
• Američka 10-godišnja državna blagajna ostala nepromijenjena na 4,3%
• Fjučersi E-mini S&P 500 pali su za 0,16% na 6.082,75
• Fjučersi E-mini Nasdaq-100 pali su za 0,24% na 21.741,50
• E-mini Dow Jones Industrial Average Index fjučersi pali su za 0,19% na 44.139,00

Bitcoin Statistika:

• BTC Dominacija: 56,18% (24 sata: -1,20%)
• Omjer Ethereuma i bitcoina: 0,03878 (24 sata: -0,83%)
• Hashrate (sedmodnevni pomični prosjek): 770 EH/s
• Hashprice (spot): 61,8 USD
• Ukupne naknade: 18,9 BTC/ 1,9 milijuna USD
• CME Futures Open Interest: 194,740 BTC
• BTC u zlatu: 37,2 oz
• BTC u odnosu na tržišnu kapitalizaciju zlata: 10,60%
• Bitcoin na blagajni na šalteru: 431 000 BTC

Izvedba koša

Tehnička analiza

• Omjer ETH/BTC već je dosegao 50-dnevni SMA i sada želi uspostaviti uporište iznad 100-dnevnog prosjeka.
• To bi trgovcima dalo više povjerenja da je par dosegao dno i otvorilo vrata za testiranje 200-dnevnog prosjeka na 0,044.

Kripto dionice

• MicroStrategy (MSTR): zatvoreno u srijedu na 411,4 USD (+9,03%), pad od 0,75% na 408,11 USD prije tržišta.
• Coinbase Global (COIN): zatvoreno na 313,81 USD (+3,77%), uz rast od 0,63% na 315,80 USD prije stavljanja na tržište.
• Galaxy Digital Holdings (GLXY): zatvoreno na 27,29 C$ (+5,04%)
• MARA Holdings (MARA): zatvorena je na 23,27 USD (+2,02%), uz rast od 0,13% na 23,30 USD prije tržišta.
• Riot Platforms (RIOT): zatvoreno na 11,77 USD (+6,04%), pad od 0,59% na 11,70 USD prije stavljanja na tržište.
• Core Scientific (CORZ): zatvoren na 15,86 USD (+0,51%), uz rast od 0,19% na 15,89 USD prije stavljanja na tržište.
• CleanSpark (CLSK): zatvoreno na 12,83 USD (-0,85%), uz rast od 0,39% na 12,88 USD prije stavljanja na tržište.
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): zatvoreno na 27,89 USD (+2,8%), uz rast od 3,08% na 28,75 USD prije stavljanja na tržište.
• Semler Scientific (SMLR): zatvoreno na 64,53 USD (+7,86%), pad od 0,22% na 64,39 USD prije stavljanja na tržište.

ETF tijekovi

Spot BTC ETF-ovi:

• Dnevni neto priljev: 223,1 milijun dolara
• Kumulativni neto priljev: 34,55 milijardi dolara
• Ukupni posjedi BTC-a ~ 1,119 milijuna.

Uočite ETH ETF-ove

• Dnevni neto priljev: 102 milijuna dolara
• Kumulativni neto priljev: 1,97 milijardi dolara
• Ukupni posjedi ETH ~ 3,417 milijuna.

Izvor: Farside Investors

Noćni tokovi

Tablica dana

• Broj dnevnih transakcija na Aptosu, blockchainu sloja 1 usmjerenom na sigurnost i skalabilnost, gotovo se utrostručio na 3,1 milijun u tri mjeseca.
• Povećana upotreba mreže podržava bikovski slučaj u APT tokenu, koji je ove godine porastao za 46%.

Dok si spavao

• Rast dolara izazvao najveći pad valuta tržišta u nastajanju u 2 godine (Financial Times): Uzlet američkog dolara, potaknut očekivanjima politike novoizabranog predsjednika Donalda Trumpa i ekonomskim borbama na tržištima u nastajanju, izazvao je najveću rasprodaju njihovih valuta od rujna 2022.
• Manje od 1% dioničara Microsofta glasalo je za prijedlog BTC-a (CoinDesk): Samo 0,55% dioničara Microsofta podržalo je prijedlog, koji zagovara Nacionalni centar za istraživanje javne politike, da se bitcoin uključi u bilancu tvrtke.
• Gradsko vijeće Vancouvera usvojilo prijedlog za bitcoin pozivajući se na izazove Fiata (CoinDesk): Gradsko vijeće Vancouvera odobrilo je prijedlog gradonačelnika za istraživanje korištenja bitcoina kao imovine riznice i za plaćanje naknada i poreza.
• LINK, AAVE Rocket 30% dok Trumpov World Liberty Financial kupuje tokene od 2 milijuna dolara (CoinDesk): kripto novčanici povezani s projektom World Liberty Financial koji podržava Trump navodno su kupili milijune u ETH, AAVE i LINK tokenima u četvrtak, značajno povisivši njihove cijene .
• Južnokorejski predsjednik Yoon obećava da će se ‘boriti do kraja’ (Reuters): Južnokorejski predsjednik Yoon Suk Yeol, suočen s drugim glasovanjem o opozivu u subotu, brani svoju deklaraciju o izvanrednom stanju od 3. prosinca kao pokušaj spašavanja demokracije.
• Inflacija je zapela. Može li ga Trump odlijepiti? (The Wall Street Journal): Unatoč određenom popuštanju, godišnja stopa inflacije u SAD-u iznosi 2,7%, a ekonomisti upozoravaju da bi carine i imigracijska ograničenja planirana od strane novoizabranog predsjednika Donalda Trumpa mogla dodatno povisiti cijene.

U Eteru